20日年化方差的计算公式是什么?具体代码怎么写?
20日年化方差是指在过去的20个交易日中的日收益率的方差(即波动率的平方)再乘以一个年化因子,这里的年化因子通常选择250(因为一年大约有250个交易日)。
计算步骤如下:
在BigQuant平台上,你可以用以下的DAI SQL实现这个计算:
WITH daily_returns AS (
SELECT instrument, date, (close - m_lag(close, 1)) / m_lag(close, 1) AS daily_return
FROM cn_stock_bar1d
WHERE date >= '2022-01-01'
)
SELECT instrument, date, POWER(m_stddev(daily_return, 20), 2) * 250 AS annualized_variance
FROM daily_returns
ORDER BY date, instrument;
以上SQL计算的是过去20个交易日的年化方差。注意这里假设了一年有250个交易日。
使用BigQuant平台提供的DAI可以非常简单、高效的计算各类因子;使用QuantChat的AI因子助手可以通过自然语言来生成因子计算代码
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