行为金融学系列之三：过度自信与中证 500 指数增强

创建于 2025-07-19T11:42:21.433256+08:00 更新于 2025-07-19T13:13:22.026194+08:00

摘要

本报告基于行为金融学中过度自信的预期偏差，利用换手率作为过度自信的表征，实证发现中证500高换手股票表现较差，低换手股票表现优异，提出通过剔除高换手股票、加权低换手股票的中证500指数增强策略，实现年化超额收益6.45%，跟踪误差3.84%，月度胜率70.63%，最大回撤控制良好，为指数增强策略提供新思路 [page::0][page::3][page::5][page::9][page::10][page::14]

速读内容

深度阅读