Robust Pricing and Hedging of American Options in Continuous Time
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摘要
本文建立了在连续时间下考虑模型不确定性及波动率约束时，美式期权的鲁棒定价与对冲的对偶理论。通过将美式期权等价扩张空间中的欧式期权问题，克服了动态定价-对冲中的双重难题，结合随机停时、Azéma超鞅分解以及半鞅最优传输理论，证明了含静态交易欧式期权的市场环境下的定价对偶无缺口 [page::0][page::2][page::5][page::14][page::19]。
