重构量化行业轮动框架：宏观篇
创建于 更新于
摘要
本报告从宏观视角出发，构建基于宏观事件驱动的行业轮动策略。通过定义八类宏观因子事件，结合28个申万一级行业的相关宏观及行业指标，筛选出有效事件库以驱动行业择时。实证显示，该策略在2009年至2019年间实现约34%的年化超额收益，策略稳健且具有广泛行业适用性。报告总结了有效因子事件的筛选标准及具体行业案例，提出策略展望及最新超配行业建议，为量化行业轮动配置提供系统框架和可操作方案 [page::0][page::3][page::9][page::23][page::27][page::28]。
