中证 500 指数增强策略
创建于 更新于
摘要
本报告基于相关性选股模型构建中证500指数增强策略，通过构建涵盖基本面、估值、技术面和一致预期的29个因子库，采用行业间中性和行业内优选方法，每月调仓选取各行业前10%得分最高股票。实证结果显示，策略自2008年以来胜率高达79.17%，年化超额收益18.64%，信息比率2.53，累积超额收益66.88%。同时，采用沪深300股指期货和中证500期货对冲，策略在不同市场环境均表现稳健，Beta稳定接近1，波动较小，适合构建低跟踪误差的增强组合。[page::0][page::2][page::4][page::5][page::6][page::7]
