从业绩低于市场一致预期角度寻找融券卖出投资机会——基于一季报业绩低于预期的研究
创建于 更新于
摘要
本报告基于2009-2011年A股一季报业绩低于市场一致预期事件，采用事件研究法分析相关市场效应，发现业绩低于预期后尤其一季报披露期表现出显著负绝对收益，构建了两套筛选标准优化融券卖出策略，理论上收益分别可达14.01%和13.60%。报告系统梳理了业绩同比增长、机构持股比例、小盘股等关键因子对收益率的影响，为融券投资提供参考 [page::0][page::2][page::3][page::8][page::9] 。
