是税！基于大宗交易数据的事件驱动策略
创建于 更新于
摘要
本报告基于A股大宗交易数据构建事件驱动量化策略，挖掘重要股东避税减持背后的买入信号。核心思想为当股价低位且折价率较高时，重要股东进行减持是避税而非看空，叠加技术分析指标和剔除大市值个股后，策略半年内年化收益高达85%以上，夏普比率超5，信息比率近2。创业板和小市值个股表现更优。该策略收益风险特征具有时效性，牛市中可能跑输指数，且收益体现时间存在不确定。[page::0][page::3][page::6][page::9][page::11][page::12]
