系统化资产配置系列之五：基于择时的目标风险和风险预算配置模型

创建于 2025-07-17T22:15:43.020816+08:00 更新于 2025-07-17T23:40:34.804166+08:00

摘要

本报告基于经典目标风险和风险预算模型，融合兴证金工股票中期择时信号，提出两种新型资产配置模型。回测显示，基于择时的目标风险模型年化收益达11.31%，收益风险比1.76，最大回撤6.63%。基于择时的风险预算模型年化收益10.27%，收益风险比1.82，最大回撤7.55%，股票的收益贡献显著提升，模型表现稳健优异。[page::0][page::11][page::19]

速读内容

深度阅读