综合量化模型信号和日历效应，11月建议超配小盘风格、价值风格

创建于 2025-11-06T20:05:36.166720+08:00 更新于 2025-11-06T20:08:58.557561+08:00

摘要

报告通过综合量化模型信号与日历效应分析，建议2025年11月超配小盘及价值风格股票，大小盘轮动策略年内累计收益分别为27.85%和18.96%，因子表现显示动量、红利等风格因子近期收益较好，同时更新了最新股票协方差矩阵支持风险预测，为风格轮动量化投资提供依据 [page::0][page::1]。